Одной из экономических переменных, которая наиболее сильно повлияла на рынки в последние годы, стало резкое падение цен на нефть. Стоимость энергии является одной из переменных, которые влияют практически на всю экономическую деятельность. Падение цен на нефть оказало влияние не только на компании в нефтяном секторе, но и на всю мировую экономику, которая во многом зависит от цен на энергию для производства своих товаров и услуг. Инвестиции в сырьевые товары всегда сложны, так как их развитие зависит от многих макроэкономических переменных. Однако, если нефть является одним из фундаментальных активов для развития мировой экономической деятельности, есть инвесторы, которые учитывают ее как часть хорошо диверсифицированного инвестиционного портфеля. Инвестиции в нефть, как и другие сырьевые материалы, могут страдать высокой волатильностью, поскольку их цены варьируются в зависимости от закона спроса и предложения.
Через какие инструменты или активы мы можем инвестировать, если верим, что цена на нефть, вероятно, возрастет в будущем?
Существует несколько стратегий, которыми может следовать маленький инвестор, чтобы попытаться извлечь выгоду из гипотетического будущего роста цен на нефть. Прямые инвестиции в нефть возможны, но это более целесообразно для продвинутых инвесторов, поскольку для этого требуется использование финансовых деривативов, таких, как фьючерсы или CFD. Некоторые из этих инструментов используют финансовые плечи и поэтому могут быть очень неустойчивыми.
Еще один доступный вариант — инвестировать в компании нефтяного сектора, которые принесут пользу, если цена на нефть повысится. В каком-то смысле этот тип инвестиций более стабилен, поскольку мы инвестируем во все активы компаний (их нефтеперерабатывающие заводы и т. д.). Если мы выберем этот тип стратегии, у нас также есть два возможных пути: выберите отдельные компании, чтобы инвестировать или искать средства, которые инвестируют в корзину компаний в этом секторе. Выбирая конкретные компании, мы можем иметь больше свободы, решая, в каких компаниях мы хотим инвестировать. Однако инвестиционный фонд предоставит нам более высокую степень диверсификации по низкой цене.
Инвестиции в нефть действительно имеют глобальный характер. Хотя есть небольшие компании, большая часть бизнеса находится в руках нескольких транснациональных корпораций с присутствием во всем мире. Мы рассмотрим некоторые примеры котируемых фондов (ETF), посвященных инвестированию в североамериканский энергетический и нефтяной сектор.
Сектор энергопотребления SPDR ETF
Имея активы более чем на 10 млрд.,они инвестирует в основном в североамериканские нефтяные компании. Их цель — воспроизвести эволюцию всех энергетических компаний S & P500, взвешенных по капитализации. Его четыре основных компаний, включают следующие:
— Exxon Mobil
— Chevron
— Schlumberger
— EOG
Vanguard Energy ETF
Другой альтернативой с аналогичными характеристиками является фонд Vanguard. Он известен разработкой недорогих индексированных финансовых продуктов. В случае с этим ETF расходы на управление составляют всего 0,10%.
Lyxor ETF
Этот ETF выражен в евро, имеет 4 звезды Morningstar и инвестирует в такие компании, как Total, BP, Shell или Repsol.
Заключение
Существует множество способов, которыми маленький инвестор может воспользоваться гипотетическим будущим ростом цен на нефть.
Если вы не хотите входить в рынок деривативов, один из вариантов заключается в том, чтобы стремиться инвестировать в компании, чья бизнесская прибыль зависит от растущей нефти, таких как нефтяные компании или другие компании в этом секторе. Один из способов инвестирования в этот вид активов с более низкой стоимостью — это котируемые фонды, которые мы упоминали выше.